استحواذ شل على ARC الكندية يعزز احتياطياتها الإنتاجية

وافقت شركة شل على شراء شركة الطاقة الكندية ARC Resources في صفقة تصل قيمتها إلى 16.4 مليار دولار شاملة الديون. وأوضحت شركة النفط البريطانية العملاقة أنها تتوقع زيادة إنتاجها بمعدل 370 ألف برميل نفط مكافئ يومياً بعد إتمام الصفقة.

وأضافت التقارير أن شل قد تحتاج إلى اتخاذ خطوات استكشافية لتعويض النقص المتوقع في الإنتاج، والذي يتراوح بين 350 ألف و800 ألف برميل نفط مكافئ يومياً تقريباً بحلول منتصف العقد المقبل، بسبب نضوب بعض الحقول وعدم القدرة على تلبية الأهداف الإنتاجية.

وأكدت شل أنها ستدفع لمساهمي ARC مبلغ 8.20 دولار كندي نقداً و0.40247 سهم من أسهم شل لكل سهم من أسهم الشركة الكندية، مما يشكل نسبة 25 في المائة نقداً و75 في المائة أسهماً، بزيادة قدرها 20 في المائة عن متوسط سعر سهم ARC خلال الثلاثين يوماً الماضية.

وأشارت الشركة إلى أنها ستتحمل ديوناً صافية وعقود إيجار تقدر بنحو 2.8 مليار دولار، مما سيرفع القيمة الإجمالية للصفقة إلى 16.4 مليار دولار. وسيتم تمويل قيمة حقوق الملكية البالغة 13.6 مليار دولار من خلال 3.4 مليار دولار نقداً و10.2 مليار دولار عبر أسهم شل.

ولفتت شل إلى أن هذه الصفقة ستضيف ملياري برميل إلى احتياطياتها، مع توقع تحقيق عوائد تفوق 10 في المائة، مما يعزز التدفق النقدي الحر للسهم الواحد بدءاً من عام 2027 دون التأثير على ميزانيتها الاستثمارية التي تقدر بين 20 و22 مليار دولار حتى عام 2028.

وبينت الشركة أن العمر الاحتياطي لاحتياطياتها المؤكدة يقل عن ثماني سنوات بدءاً من عام 2025، مما يعد أدنى مستوى لها منذ عام 2021.